Okres ostatnich 3 miesięcy na rynkach finansowych potwierdza Tezę, iż najlepszą wskazówką inwestycyjną okazało się kontrariańskie podejście do trendu informacyjnego, ze szczególnym uwzględnieniem skrajnego natężenia w formie analiz i prognoz rynkowych prezentowanych w głównych środkach przekazu...
W/w wysoki poziom natężenia informacyjnego, był obserwowany zwłaszcza na przełomie roku, czyli praktycznie na początku kwartału jak również narastał sukcesywnie wraz z pierwszą połową lutego aż po dzisiejszą sesję kończącą I kwartał...
Główna Różnica pomiędzy tymi okresami dotyczy de facto kierunku oraz zabarwienia przekazów informacyjnych od skrajnie negatywnych właśnie na początku roku po dynamicznie narastający medialny optymizm wraz z kolejnymi sesjami lutego i marca...
Jeśli jednak dokonamy zestawienia medialnych Newsów z poziomami i kierunkiem rynkowych aktywów wówczas dostrzeżemy wyraźny podział I kwartału na okres stycznia, kiedy rzeczywiście dominował silny impuls wzrostowy we wszystkich klasach ryzykownych aktywów oraz kolejne miesiące - luty i marzec, kiedy de facto rozpoczął się i zaczął być coraz bardziej widoczny silny globalny proces rozwarstwienia...
Zjawisko to sprowadziło się zasadniczo do tego, iż kolejne rynki od walut poprzez surowce a także rynki akcji : Chiny, EM i europejskie giełdy zaczęły kolejno wytracać swoje momentum i impet aprecjacji pozostawiając w już w marcu ( zwłaszcza 2 połowie ) osamotnione Wall Street...
Zresztą amerykański rynek akcji został również ostatnio dotknięty próbą przeceny. Tym samym także za oceanem pojawiły się symptomy przesilenia kolejno na indeksach DJIA i S&P500 a nawet Nasdaq, którego cechuje, jak do tej pory, najwyższa siła relatywna...
Jeśli powyższy proces rozwarstwienia zestawimy kolejno : zarówno z posiedzeniami ECB -operacje LTRO 1 i 2 oraz FED - medialną wirtuozerią " QE3" , wygaśnięciem serii marcowej ( 16 marca ) oraz dzisiejszym końcem kwartału a także w najbliższej - kwietniowej perspektywieuaktywnieniem ryzyka politycznego z racji wyborów w Grecji i we Francji jak równieżpowracających problemów strefy EURO tym razem z Hiszpanią i Portugalią na pierwszym planie, wówczas realnym Scenariuszem staje się Przesilenie, które doprowadzi w konsekwencji do spadków w Segmencie Ryzykownych Aktywów...
Należy w tym miejscu podkreślić, iż widoczne już na obecnym etapie rozwarstwienie zwiększa prawdopodobieństwo w/w Negatywnej Projekcji dla rynków finansowych, co z kolei spowodowałoby kolejna falę umocnienia USD...
Wykresy Walut ( EUR/USD ) , Surowców ( Miedź ) , EM ( WIG20 ) , Europa ( DAX ) i USA ( S&P500)
( linia pozioma oznacza początek globalnego wytracania impetu oraz procesu rozwarstwienia )
.png)
.png)
.png)
.png)
Copyright © Money.pl
Język tego bloga jest tak sterylny i formalny, że nie można tego czytać nie
uśmiechając się.Piszę Pan o de facto prostych sprawach bardzo zawile, nie wiem po co?
To po pierwsze.
Przechodząc do sedna, z Pana wykresów nic nie wynika, a już na pewno nie oznaki
przesilenia. Zaznaczył Pan najwyższe punkty na kilku indeksach poruszających się
wciąż w trendach wzrostowych argumentując dalej, że teraz to już przesilenie, bo
zbliżają się polityczne i inne czynniki ryzyka.
Drogi Panie, czynniki ryzyka są zawsze i zawsze być muszą , bo to na nich właśnie a
dokładnie na strachu rozrasta i kwitnie dominujący trend.
Technicznie nie zostały przebite w cenach zamknięcia żadne kluczowe wsparcia zarówno
na dax, Oil, Cooper, jak i sp500, DJ i Nasdaq. Rozsądym jest zatem traktować obecne
spowolnienie wzrostu ( naturalne wytracenie jego impetu)jako konsolidacje przed
dalszą kontynuacją ruchu indeksów w góre.
Pozdrawiam.
Gordon.Gekkos skomentuj
tygodnia lutego Waluty - przykład EUR/USD , EM - WIG20 czy surowce jak Miedź
wytraciły impet podczas niezwykle intensywnego super optymistycznego trendu
informacyjnego...
Wczorajsza końcowa sesja kwartału pokazuje dokładnie jak styczniowy impuls
wykreowany przez Smart Money na totalnie złych nastrojach panujących na rynkach
jeszcze na przełomie roku stanowił przez kolejne 2 miesiące znak zachęty do
ryzyka bez pokrycia, co ukazują stopy zwrotu obejmujące nie 3 lecz 2 ostatnie
miesiące...
Środki fin. które zostały skierowane na rynki na fali medialnych doniesień dot.
efektu stycznia, począwszy do lutego notują na obecnym etapie albo ujemne albo
bliskie "0 " stopy zwrotu... - wyjątek to S&P czy też Nasdaq...
Sensu stricte perspektywie lutego i marca EUR/USD. Miedź czy WIG20 kształtują
się w ramach, co najwyżej, tendencji horyzontalnej z możliwością zrzutu już w
kwietniu...
W ten sposób Główny Przekaz zmierza do Tezy iż już jest " taniej " niż na
początku lutego na większości ryzykownych aktywów a tendencja ta może się
nasilić jeśli inwestorzy, którzy ulegli propagandzie aprecjacji zaczną zmykać
swoje pozycje Long...
w kwestii wykresów: linia pozioma oznacza początek globalnego wytracania impetu
oraz procesu rozwarstwienia...
Analiza momentum pozwoliła zamknąć pozycje w strefie max lokalnych i czekać na
przecenę, która przecież de facto trwa i to już 2 miesiąc na większości rynków
poza Wall Street ...
Na rynkach ani rozsadek ani logika nie obowiązują od 2000 roku kiedy banki
centrale tworzą de facto zgodne z prawem piramidy finansowe, gdyż owe strumienie
drukowanych pieniędzy nie mają przecież pokrycia...
p.s. dobrze iż Obaj się śmiejemy gdyż to zawsze jest korzystne...
Również pozdrawiam skomentuj
Witam, widzę, że sugeruje Pan osłabienie Euro do Dolara. Na święta byłaby to miła
niespodzianka (zajączek), jednak osobiście byłbym trochę ostrożny, Dolar na święta
lubi być tani (okolice 3.05 zł.). Pozdrawiam
P.S.
Świetny blog, tylko jak dla mnie trochę trudny język ( jestem nowy na razie w tej
branży) ale myślę, że szybko się nauczę skomentuj
należy do ryzykownych aktywów tak jak PLN, co zresztą wynika z analizy
porównawczej EUR/USD , PLN I WIG20...
p.s. PLN de facto porusza się zgodnie z tendencją horyzontalną właśnie od
początku lutego skomentuj
naprzemienne impulsy obserwowane obecnie na rynkach - zwłaszcza w USA - mają z
rosnącym prawdopodobieństwem znamiona rozgrywania szczytów wraz z końcem I kwartału
pod płaszczem pozytywnego trendu informacyjnego z obronną tarczą QE tym bardziej
jeśli uwzględnimy przecież tylko " wyciszone " a nie rozwiązane problemy strefy
EURO... skomentuj
www.longterm.bblog.pl skomentuj
zatem ruch wyprzedzający na Oil może jak najbardziej oznaczać przesilenie na
akcjach... skomentuj
do DJIA i S&P, co tym samym wpłynie na globalne przesilenie w segmencie
ryzykownych aktywów... skomentuj
Apple się jednakowo podniosą i z jakiego poziomu. Zatem czekamy i
obserwujemy. Miłego weekendu życzę skomentuj
ramach aktywnego monitoringu ruchu spadkowego zarówno w segmencie
akcji, walut i surowców.
Pozdrawiam... skomentuj
symbolu Pana Rysia:) pzdr skomentuj
rok idzie ;-) skomentuj
poziom dodatniej korelacji z segmentem akcji - tym samym
spadek ropy nie wywoła " super hossy "... lecz wręcz
przeciwnie oznaki przesilenia na " czarnym złocie " mogą
stanowić ostrzeżenie przed deprecjacją akcji... skomentuj
surowców może być "prognostyczne" iż KTOŚ już wie, że wielki
FED postanowił umacniać $ ale nie kosztem akcji, tak więc
wszyscy mogą być zaskoczeni iż umacnia się $ a na szerokim
mamy hosse.. natomiast nikogo nie zdziwi fakt, iż na surowcach
besse.. ja osobiście liczę na takie zagranie, więc ustawiam
się na eski na surowcach, na elki na indeksach oraz na
umacnianie się $ oczywiście mam na myśli cały rok 2012, nie
kwiecień :) skomentuj
obligacji gdyż oba te czynniki spowodują wzrost kosztu obsługi
długu...
p.s. to Ropa i Indeksy Akcji są sensu stricte obiektem
obserwacji z racji ich dodatniej korelacji...
Na obecnym etapie to właśnie Ropa jest " papierkiem lakmusowym
" dla USA jak zresztą Miedź dla Chin... skomentuj
umacnianiem $ jest powiedzmy "ogólnodostępna" dla ekonomistów
i ulicy, moim skromnym zdaniem jest jednak inaczej ale NIKT o
tym nie mówi i nie pisze (wiadomo z jakich powodów) a logika
podpowiada całkiem coś innego, jeżeli wydrukowałbym śmieci nic
nie warte i puścił je w rynek zrobiłbym wszystko aby to
"nabrało wartości" w momencie gdy zbiorę te śmieci z rynku,
przypuszczam że $ mocno się jeszcze osłabi aby "wzmocnić
wiarę" ekonomistów, analityków i ulicy w to ale... no właśnie
ale
PS
prawda to tak wartość sama w sobie i której nikt nie zdradza,
w momencie kiedy wszyscy o niej wiedzą lub jest ujawniania nie
stanowi już ŻADNĄ wartość skomentuj